Der Einsatz von Derivaten im Bondportfoliomanagement

Studienarbeit aus dem Jahr 2001 im Fachbereich BWL - Investition und Finanzierung, Note: 2,3, Johann Wolfgang Goethe-Universitat Frankfurt am Main (Lehrstuhl fur Investment, Portfolio Management und Alterssicherung), Veranstaltung: Seminar im Vertiefungsstudium: Investment, Sprache: Deutsch, Abstract: Diese Seminararbeit beschaftigt sich mit dem Thema Der Einsatz von Derivaten im Bondportfoliomanagement . Hierzu moechte ich den Begriff Derivate zunachst erlautern. Derivate werden von den elementaren Anlageformen Aktien und Zinsinstrumente ab-geleitet. Sie sind Instrumente, die zum Absichern und Spekulieren geeignet sind. Sie werden an Terminboersen und ausserboerslich (OTC -Markt) gehandelt. Diese Arbeit bezieht sich dabei nur auf die Derivate, die beim Management von Portfolios mit fest-verzinslichen Wertpapieren zum Einsatz kommen. In den folgenden Kapiteln werden die klassischen Derivate erklart und deren Anwendungsmoeglichkeiten dargestellt. In Kapitel 4 gehe ich dann auf moderne Auspragungen der Derivate ein. Auf Grund der Vielzahl an verschiedenen Derivaten werden lediglich die wichtigsten ihrer Art angesprochen.